金轮天地债务违约,45亿短期债务无法偿还,评级已下调至Caa1,部分票据将选择退市

泛地产投融圈
摘要:3月10日,金轮天地称不支付2022年到期12.95%优先票据的利息及本金,2022年到期的12.95%优先票据将于2022年3月14日到期后自香港联合交易所有限公司退市。

3月10日,金轮天地称不支付2022年到期12.95%优先票据的利息及本金,2022年到期的12.95%优先票据将于2022年3月14日到期后自香港联合交易所有限公司退市。

对地产行业来说,2021年“寒风瑟瑟冬意浓”。这一年,地产行业的爆雷声从未停歇,从华夏幸福到蓝光、恒大、花样年、阳光100/当代置业/奥园/佳兆业……或许,人们从未想过,曾经风向无限的头部房企也有如此脆弱不堪之时,曾经的千亿新贵也落入了至暗时刻。

而今,寒风仍在吹!债务违约的名单还在增加。

这一次,“上榜”的是金轮天地。

3月10日,金轮天地控股有限公司发布2022年到期的12.95%优先票据事宜公告。

由于金轮天地计划透过开曼计划全面处理现有票据(包括2022年到期的12.95%优先票据)的债务问题,及于2021年12月31日公告中“2023年到期的14.25%优先票据项下的认沽期权”及“2022年到期的12.95%优先票据及2023年到期的16.0%优先票据项下的利息付款”各节详述的原因,金轮天地将不支付有关2022年3月14日到的2022年到期的12.95%优先票据的利息及本金款项。

尽管未付款将构成2022年到期的12.95%优先票据项下的违约事件,鉴于现有票据持有人对建议重组事项的大力支持及于2021年12月31日公告中“2022年到期的12.95%优先票据及2023年到期的16.0%优先票据项下的利息付款”一节详述的原因,金轮天地认为这将不影响建议重组事项、开曼计划及其拟进行交易的实施。

2022年到期的12.95%优先票据将于2022年3月14日到期后自香港联合交易所有限公司退市。

据悉,于开曼计划获必要大多数现有票据持有人批准且获开曼法院批准并送交开曼群岛公司注册处以作登记后,将注销现有票据(包括2022年到期的12.95%优先票据)并发行新票据。计划会议将于2022年3月30日举行。

关于金轮天地违约一事,去年早有端倪。

2021年12月10日,金轮天地控股有限公司发布关于2022年到期12.95%优先票据、2023年到期14.25%优先票据及2023年到期16.0%优先票据的内幕消息。

金轮天地2022年到期的12.95%优先票据的未偿还本金额为1.215亿美元;2023年到期的14.25%优先票据未偿还本金额为1.785亿美元;2023年到期的16.0%优先票据未偿还本金额为1.45亿美元。

金轮天地指,公司注意到,2023年到期的16.0%优先票据的利息指定将于2021年12月11日到期及应付。公司谨此公布,经向其法律及财务顾问审慎咨询后,决定不会于2021年12月13日作出利息付款。

此前报道,2021年12月6日,金轮天地公告中称,其与上述票据实益持有人之间已取得成效进展,将就该等努力的进一步进展及时告知市场,并拟于切实可行的情况下尽快公布该等建议修订的详情。其已委聘国泰君安证券(香港)有限公司及安迈融资顾问有限公司为联席财务顾问以及Linklaters为法律顾问。

据其官网查询,金轮天地控股有限公司是一家主要从事房地产相关业务的中国投资控股公司。公司通过两个业务分部进行运营。房地产开发分部从事房地产开发及销售业务,包括住宅物业、办公及商用物业销售。物业租赁分部从事物业租赁业务,包括自有物业和租赁物业的租赁。公司也通过其子公司从事房地产运营管理业务。

金轮天地控股有限公司于2013年1月在香港交易所上市,是一家集商业和住宅地产开发、业主和运营商于一体的综合性企业,专注于江苏、湖南两省的项目。其项目与地铁站或其他交通枢纽相连或相近。该公司新闻动态停留在2019年6月份后无更新,网站总体风格与其他上市房企貌似差异较大,所开发项目较少,业界无一定知名度。

截至2021年6月30日,该公司的土地储备总面积为153万平方米,分布在南京、扬州、长沙、无锡、株洲和中国香港地区。

2021年10月18日消息,穆迪于近日将金轮天地控股有限公司(简称“金轮天地控股”,01232.HK)公司家族评级(CFR)和现有票据的高级无抵押评级从“B3”下调至“Caa1”,展望维持“负面”。

穆迪副总裁/高级分析师Cedric Lai表示:“评级下调反映出金轮天地控股的合同销售额将在未来6-12个月内下降,因为在融资紧张的情况下,消费者信心减弱,这反过来将导致该公司的财务指标和流动性恶化。”

“负面展望反映了我们的预期,即在融资紧张的情况下,该公司预计在未来6-12个月内流动性将减弱,再融资风险将增加,且公司有大量债务到期,”Lai补充称。

金轮天地控股的流动性很弱。截至2021年6月30日,该公司拥有9.76亿元人民币的无限制性现金,远低于其报告披露的45亿元人民币短期债务。穆迪预计,鉴于信贷状况具有挑战性,该公司的财务灵活性将受到限制。

如今,金轮天地的债务违约“传言”已经实锤。

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